市场经济最大的好处就是叫人不偷懒。计划经济搞行不通，坏就坏在没有激励机制，干好干坏一个样。但是，市场不能叫人不撒谎、也不能叫人不害人。这使得市场经济存在着一种危险，就是它有可能诱使人们勤奋的撒谎、勤奋地害人，不择手段的谋取财富。
有人会说，那是因为市场经济不完善。但市场经济其实就是一艘漏水的船，永远也不可能“完善”。市场的重复博弈导致诚信，市场运行的严刑峻法亦有利于交易行为的规范。但是，市场经济中，合同永远是不完全的，委托-代理风险永远不可能消除，囚徒困境导致的互相伤害也永不可能由市场本身终结……
事实上，市场不仅依赖于法律的保驾护航，也依赖于市场伦理的作用。从某个角度上讲，就象好马天生需要好鞍一样，市场经济天生需要与某种市场伦理相配合才能发挥最大威力。从人类社会来看，最成功的模式是教堂+市场经济。也说是说，叫人不偷懒的市场经济与叫人不撒谎、不害人的强大信仰(伦理)珠联璧合，结果生出了最美最大最甜的果实。
相比于一般行业，金融行业的最大特性是它是一个“OPM(other people’s money)”行业，也就是说，它是用别人的钱来赚钱的行业，中间是长长的委托-代理链条。这一特性使得金融行业对诚信更加依赖。而金融人才的特性也与一般行业不同，最重要的首先不是他的业务素质，不是智商和情商，而是诚信的品质。可以说，在所有的行业中，诚信品质都非常重要，但对于金融人才来说最为重要。
我且用五个手指的关系来比喻金融人才这一特性。人有五根手指，对于一个象姚明这样用手来赚钱的人来说，如果姚明要将自己的手指作保险，他的大拇指要交80%的保费，而另外四根手指交保费才20%。为什么是这样？大家只要伸出手指就知道了。只有大拇指在，大拇指可以和任何其他一根手指合作，灵活地工作；大拇指一旦失去，其他四根手指却难有作为。对于金融人才来说，所有的素质，智商、情商、学历、经验等我们重视的，是那四根手指头；金融人才的“德商”，他的诚信，是大拇指，重要性要占到80%。
国内外都有许多金融机构在职员的诚信上出过事。一个小小的交易员里森的不诚信行为竟然导致了英国百年老店——巴林银行的垮台，而在中国，一个小小的营业部老总竟导致中国银行上十亿人民币的损失。类似的金融丑闻一而再、再而三地提醒人们：金融人才不同于一般企业人才，对于金融人才来说，诚信的品质是第一位的。
缺乏诚信文化和资源，不能很好地塑造出具有诚信品质的金融人才，中国金融产业的发展乃至中国崛起就将受到影响。我的朋友，耶鲁大学商学院教授陈志武写过一篇文章，分析为什么中国人勤奋却不富裕。结论是：中国人缺乏诚信资源，这使得中国人只能做加工制造这些委托-代理链条比较短，对诚信依赖程度比较低但附加值也比较低的行业，而不能从事委托-代理链条比较长、对诚信资源依赖比较低但附加值也比较高的金融、证券等行业，因此中国人只能处于勤奋却不富裕的境地。无独有偶，著写过《历史的终结》一书的名日裔美籍学者，弗兰西斯·福斯在《信任——社会繁荣的创造》中，也谈到中国人很难做大企业，原因在于中国人之间诚信资源或者说信任资源的缺乏。
面对诚信资源不足的现实，中国金融界应该怎么做呢？我这里提出“三律”。第一律，政府要打造出完善的金融法律，用法律来约束不诚信的行为；第二律，金融机构要打造出有效的治理结构，通过治理结构的完善来降低委托-代理风险；第三律，要通过打造诚信文化、塑造诚信人才培育人们心中的道德律，让人们能够自我约束。
